Overname Moretec
Hoe het begon…
Eind 2015 werd ik benaderd door de partner van Daan Suiker (Heerhugowaard). Ik kende haar al enige tijd; o.a. van het Noord-Hollands Dagblad, waar zij werkzaam was geweest. Zij gaf aan dat haar vriend Daan van plan was om een bedrijf over te nemen en dat professionele hulp bij dat proces welkom zou zijn. We maakten direct een kennismakingsafspraak. Daan was op dat moment nog in loondienst, maar ambieerde het ondernemerschap. Het bleek dat hij op dat moment zelf een (voor hem interessante) onderneming had gevonden in Hem (West-Friesland); Moretec Plastic Machinery B.V., een overzichtelijk bedrijf dat (internationaal) handelt in spuitgietmachines. De onderneming bleek goed bij zijn achtergrond en mogelijkheden te passen. Hij zou eerst een dagje meelopen met de eigenaar en wanneer dat goed zou bevallen, zou hij weer contact met mij opnemen. Zo gezegd, zo gedaan.
Teleurgesteld…
Niet lang daarna werd het overnametraject concreet in gang gezet. Zowel Daan als de toenmalige eigenaar zagen elkaar namelijk wel zitten. Om tot een onderbouwd overnamevoorstel te komen, moesten eerst diverse voorbereidingen worden getroffen. Diverse onderlinge gesprekken werden gevoerd en vooral ook werd het nodige rekenwerk gedaan. Prima die cijfers uit het verleden, maar wat zou de toekomst kunnen brengen? En welke risico’s zijn er en hoe kunnen we die (enigszins) beperken?
Uiteindelijk werd een goed doordacht voorstel van onze kant gestuurd naar de betrokken adviseur van Moretec; dit bleek overigens mijn (gewaardeerde) collega-overnameadviseur Rob Beeren van Diligence te zijn. Rob & ik kenden elkaar al een hele tijd. Echter, waar Daan & ik verwacht hadden om uitgenodigd te worden voor een gesprek met betrekking tot ons voorstel, kregen we plotseling te horen dat er een andere overnamekandidaat was. Deze andere kandidaat leek betere papieren te hebben, waardoor het contact met Daan werd stopgezet. Ons voorstel werd dus niet (eens) besproken. Daan was uiteraard teleurgesteld en richtte vervolgens zijn pijlen op andere zaken…
Toch nog een deal (ook met de bank)!
Zoals in mijn werk als overnameadviseur wel vaker gebeurt, kreeg ook dit proces een onverwachte wending. De andere kandidaat leek beter, maar was dat toch niet. Enkele weken later werd Daan weer door de eigenaar van Moretec benaderd en (na enig nadenken en onder enkele voorwaarden) gingen we alsnog aan tafel om ons voorstel te bespreken. Nadat de aanvankelijke teleurstelling kon worden weggewerkt en het vertrouwen hersteld, ging het daarna verassend snel en voorspoedig. We kwamen in hetzelfde gesprek tot een deal op hoofdlijnen, maar onder voorbehoud van financiering.
Mijn Prisma-collega Peter Vonk (Bedrijfsfinancieringen) werd ingeschakeld om Daan te helpen de financiering te regelen. Dit is een proces binnen een proces, met ook de nodige voorbereidingen. De drie grootbanken werden met een gedegen financieringsaanvraag benaderd. Bij de ABN troffen we helaas niet de juiste accountmanager en de ING wilde wel, maar kwam in een heftige reorganisatie terecht die de organisatie lam legde. Uiteindelijk bleek de Rabobank Alkmaar e.o. goed & adequaat te handelen. Afspraken werden door de betrokken accountmanager netjes nagekomen en een scherpe offerte werd neergelegd. Peter & Daan kwamen tot zo een goede deal.
Puntjes op de i
Uit het boekenonderzoek (due diligence) bleken geen negatieve verrassingen te komen. Toch moesten daarna nog wel de nodige puntjes op de i te worden gezet. De vrouw van de eigenaar (en de oud-eigenaar zelf) zouden nog enige tijd voor Moretec blijven werken. Hiervoor was een goed en rechtsgeldig document nodig, waarvoor onze Prisma-collega Astrid Verburg van P&O, ondersteund door Nicole de Lange input hebben geleverd. Om praktische redenen werd de (eerder door Rob opgestelde uitgebreide intentieverklaring) aangevuld tot een koopovereenkomst (inclusief bijlagen), waar de uitgekozen notaris goed mee uit de voeten kon. Zonder noemenswaardige problemen en met een wederzijds goed gevoel haalden alle partijen de eindstreep. Op vrijdag 15 juli 2016 werden de aandelen overgedragen en werd het succes met een gezamenlijke lunch in Alkmaar gevierd.
Ten slotte
Elk proces van bedrijfsovername is uniek en vaak (om verschillende redenen) complex. Niet alleen zakelijke, maar ook emotionele factoren spelen een rol. Het onderhandelingstraject is vaak intensief en onvoorspelbaar. Ondanks dat de overname van Moretec vrij snel en voorspoedig is verlopen, zat ook hier een onverwachte wending. Gelukkig kwam het deze keer goed af en kon het vertrouwen weer vrij eenvoudig worden hersteld. Daan is nu trotse eigenaar van zijn eigen bedrijf en de huidige situatie en toekomst zien er positief uit. Vanuit Prisma feliciteren we langs deze weg nogmaals alle partijen met het behaalde resultaat en wensen Daan (en zijn partner) veel succes met de verdere ontwikkeling van Moretec.
Overnameadviseur
Joost Baltus
Moretec Plastics Machinery
Moretec Plastics Machinery
Informatie over de opdrachtgever
Moretec Plastics Machinery B.V. uit Hem (NH) is een toonaangevende leverancier van spuitgietmachines en randapparatuur voor de kunststofverwerkende industrie. Naast het leveren van spuitgietmachines en randapparatuur leveren zij service en voeren, onderhoud, inspecties en inbedrijfstellingen uit.
Behaald resultaat
In januari 2016 vroeg Daan Suiker mij of ik hem zou willen begeleiden bij de overname (= aankoop) van Moretec. Nadat diverse hobbels waren genomen, werden de aandelen van het bedrijf op 15 juli 2016 met een goed gevoel overgedragen.
Meer weten?
Joost beantwoordt je vragen graag.
